Forbes - Hedge Funds
- ஃபோர்ப்ஸ் - ஹெட்ஜ் நிதிகள்: கிரிப்டோ எதிர்காலம் ஒரு அறிமுகம்
ஹெட்ஜ் நிதிகள் நீண்ட காலமாக முதலீட்டு உலகில் ஒரு முக்கிய அங்கமாக இருந்து வருகின்றன. அவை அதிக நிகர மதிப்புள்ள தனிநபர்கள் மற்றும் நிறுவன முதலீட்டாளர்களுக்கு பிரத்தியேகமான முதலீட்டு வாய்ப்புகளை வழங்குகின்றன. சமீபத்திய ஆண்டுகளில், கிரிப்டோகரன்சிகளின் எழுச்சி ஹெட்ஜ் நிதிகளின் செயல்பாட்டில் ஒரு குறிப்பிடத்தக்க மாற்றத்தை ஏற்படுத்தியுள்ளது. இந்த கட்டுரை, கிரிப்டோ எதிர்காலத்தை நோக்கி ஹெட்ஜ் நிதிகளின் பரிணாம வளர்ச்சியை ஆராய்கிறது, அவற்றின் உத்திகள், சவால்கள் மற்றும் சாத்தியமான வாய்ப்புகளை விளக்குகிறது.
ஹெட்ஜ் நிதிகள் என்றால் என்ன?
ஹெட்ஜ் நிதிகள் பாரம்பரிய முதலீட்டு நிதிகளைப் போலல்லாமல், பல்வேறு வகையான முதலீட்டு உத்திகளைப் பயன்படுத்துகின்றன. அவை பங்குகள், பத்திரங்கள், பொருட்கள் மற்றும் டெரிவேடிவ்கள் போன்ற சொத்துக்களில் முதலீடு செய்யலாம். ஹெட்ஜ் நிதிகளின் முக்கிய நோக்கம், சந்தை அபாயத்தை குறைத்து நிலையான வருவாயை ஈட்டுவதாகும். அவை பொதுவாக அதிக கட்டணங்கள் மற்றும் குறைந்த வெளிப்படைத்தன்மை கொண்டவை.
கிரிப்டோகரன்சிகளின் தாக்கம்
பிட்காயின் 2009 இல் அறிமுகப்படுத்தப்பட்டதிலிருந்து, கிரிப்டோகரன்சிகள் ஒரு புதிய சொத்து வகுப்பாக உருவெடுத்துள்ளன. அவற்றின் பரவலாக்கப்பட்ட தன்மை, பாதுகாப்பு மற்றும் சாத்தியமான அதிக வருவாய் காரணமாக ஹெட்ஜ் நிதிகளின் கவனத்தை ஈர்த்துள்ளன. பல ஹெட்ஜ் நிதிகள் தங்கள் போர்ட்ஃபோலியோக்களில் கிரிப்டோகரன்சிகளை சேர்க்கத் தொடங்கியுள்ளன.
ஹெட்ஜ் நிதிகளின் கிரிப்டோ உத்திகள்
ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோகரன்சிகளில் முதலீடு செய்ய பல்வேறு உத்திகளைப் பயன்படுத்துகின்றன:
- **நீண்ட கால முதலீடு:** கிரிப்டோகரன்சிகளின் நீண்ட கால வளர்ச்சி potential-ஐ நம்பி முதலீடு செய்வது.
- **வர்த்தகம் (Trading):** குறுகிய கால விலை ஏற்ற இறக்கங்களைப் பயன்படுத்தி லாபம் ஈட்டுவது.
- **ஆர்பிட்ரேஜ் (Arbitrage):** வெவ்வேறு பரிமாற்றங்களில் உள்ள விலை வேறுபாடுகளைப் பயன்படுத்தி லாபம் ஈட்டுவது.
- **குவாண்டிடேடிவ் உத்திகள்:** கணித மாதிரிகள் மற்றும் வழிமுறைகளைப் பயன்படுத்தி வர்த்தகம் செய்வது.
- **கிரிப்டோ கடன் வழங்குதல்:** கிரிப்டோகரன்சிகளை கடன் கொடுத்து வட்டி பெறுவது.
- **DeFi முதலீடு:** பரவலாக்கப்பட்ட நிதி (Decentralized Finance) தளங்களில் முதலீடு செய்வது.
கிரிப்டோவில் ஹெட்ஜ் நிதிகளின் சவால்கள்
கிரிப்டோகரன்சிகளில் முதலீடு செய்வது ஹெட்ஜ் நிதிகளுக்கு பல சவால்களை முன்வைக்கிறது:
- **சட்ட ஒழுங்கு தெளிவின்மை:** கிரிப்டோகரன்சிகள் தொடர்பான சட்டங்கள் மற்றும் விதிமுறைகள் இன்னும் முழுமையாக வரையறுக்கப்படவில்லை.
- **பாதுகாப்பு அபாயங்கள்:** கிரிப்டோ பரிமாற்றங்கள் மற்றும் வாலெட்டுகள் ஹேக்கிங் மற்றும் மோசடிக்கு இலக்காகின்றன.
- **சந்தை ஏற்ற இறக்கம்:** கிரிப்டோகரன்சி சந்தைகள் மிகவும் நிலையற்றவை, விலை ஏற்ற இறக்கங்கள் அதிகமாக இருக்கும்.
- **குறைந்த நீர்மை (Liquidity):** சில கிரிப்டோகரன்சிகளை எளிதாக விற்பது கடினம்.
- **கட்டணச் சிக்கல்கள்:** கிரிப்டோ பரிவர்த்தனைகள் அதிக கட்டணங்களை உள்ளடக்கியிருக்கலாம்.
- தொழில்நுட்ப சிக்கல்கள்: பிளாக்செயின் தொழில்நுட்பத்தின் சிக்கலான தன்மை ஒரு பெரிய சவாலாக உள்ளது.
- கணக்கியல் சிக்கல்கள்: கிரிப்டோ சொத்துக்களை கணக்கிடுவது ஒரு சிக்கலான செயல்முறையாகும்.
கிரிப்டோ எதிர்காலத்தில் ஹெட்ஜ் நிதிகளின் வாய்ப்புகள்
சவால்கள் இருந்தபோதிலும், கிரிப்டோ எதிர்காலத்தில் ஹெட்ஜ் நிதிகளுக்கு பல வாய்ப்புகள் உள்ளன:
- **அதிக வருவாய்:** கிரிப்டோகரன்சிகள் அதிக வருவாயை ஈட்டக்கூடிய சொத்துக்களாகும்.
- **போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தல்:** கிரிப்டோகரன்சிகள் பாரம்பரிய சொத்துக்களுடன் குறைந்த தொடர்பைக் கொண்டுள்ளன, இது போர்ட்ஃபோலியோவை பல்வகைப்படுத்த உதவுகிறது.
- **புதிய முதலீட்டு வாய்ப்புகள்:** NFTs, DeFi, மற்றும் Web3 போன்ற புதிய கிரிப்டோ திட்டங்களில் முதலீடு செய்வதற்கான வாய்ப்புகள் உள்ளன.
- **தொழில்நுட்ப கண்டுபிடிப்பு:** பிளாக்செயின் தொழில்நுட்பத்தில் ஹெட்ஜ் நிதிகள் முதலீடு செய்வதன் மூலம், அவை இந்தத் துறையின் வளர்ச்சியை ஊக்குவிக்க முடியும்.
- சந்தை செயல்திறன்: கிரிப்டோ சந்தைகளில் ஹெட்ஜ் நிதிகள் ஒரு முக்கிய பங்கு வகிக்க முடியும்.
- ஆதரவு மற்றும் வளர்ச்சி: கிரிப்டோ நிறுவனங்களின் வளர்ச்சிக்கு ஹெட்ஜ் நிதிகள் ஆதரவளிக்க முடியும்.
ஹெட்ஜ் நிதிகளின் கிரிப்டோ முதலீட்டில் சமீபத்திய போக்குகள்
- **நிறுவன முதலீட்டாளர்களின் ஆர்வம் அதிகரிப்பு:** பல பெரிய ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோ சந்தையில் முதலீடு செய்யத் தொடங்கியுள்ளன.
- **கிரிப்டோ அடிப்படையிலான தயாரிப்புகளின் வளர்ச்சி:** கிரிப்டோ அடிப்படையிலான ETFகள் மற்றும் பிற முதலீட்டு தயாரிப்புகள் அதிகரித்து வருகின்றன.
- **பரவலாக்கப்பட்ட நிதி (DeFi) துறையில் முதலீடு அதிகரிப்பு:** DeFi தளங்கள் ஹெட்ஜ் நிதிகளுக்கு புதிய முதலீட்டு வாய்ப்புகளை வழங்குகின்றன.
- **ஸ்டேபிள்காயின்கள் பயன்பாடு அதிகரிப்பு:** ஸ்டேபிள்காயின்கள் கிரிப்டோ வர்த்தகத்தில் முக்கிய பங்கு வகிக்கின்றன.
- கிரிப்டோ கடன் சந்தையின் வளர்ச்சி: கிரிப்டோ கடன் வழங்குதல் ஹெட்ஜ் நிதிகளுக்கு ஒரு புதிய வருவாய் ஆதாரமாக உருவெடுத்துள்ளது.
- பிளாக்செயின் பகுப்பாய்வு கருவிகளின் பயன்பாடு அதிகரிப்பு: பிளாக்செயின் பகுப்பாய்வு கருவிகள் ஹெட்ஜ் நிதிகள் சந்தைப் போக்குகளைக் கண்டறிய உதவுகின்றன.
ஹெட்ஜ் நிதிகளின் கிரிப்டோ எதிர்காலத்திற்கான கணிப்புகள்
கிரிப்டோகரன்சிகளின் எதிர்காலம் நிச்சயமற்றதாக இருந்தாலும், ஹெட்ஜ் நிதிகள் இந்தத் துறையில் தொடர்ந்து முக்கிய பங்கு வகிக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. கிரிப்டோ சந்தை முதிர்ச்சியடையும்போது, ஹெட்ஜ் நிதிகள் அதிகளவில் இந்தச் சந்தையில் முதலீடு செய்யத் தொடங்கும்.
- **சந்தை ஒழுங்குமுறை:** கிரிப்டோ சந்தைகள் மேலும் ஒழுங்குபடுத்தப்படும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது, இது ஹெட்ஜ் நிதிகளுக்கு அதிக பாதுகாப்பை வழங்கும்.
- **தொழில்நுட்ப மேம்பாடு:** பிளாக்செயின் தொழில்நுட்பத்தில் ஏற்படும் மேம்பாடுகள் கிரிப்டோகரன்சிகளின் பயன்பாட்டை அதிகரிக்கும்.
- **நிறுவன முதலீட்டாளர்களின் பங்கேற்பு அதிகரிப்பு:** கிரிப்டோ சந்தையில் நிறுவன முதலீட்டாளர்களின் பங்கேற்பு அதிகரிக்கும்.
- சந்தை ஒருங்கிணைப்பு: கிரிப்டோ சந்தைகள் பாரம்பரிய நிதி அமைப்புகளுடன் மேலும் ஒருங்கிணைக்கப்படும்.
- அபாய மேலாண்மை: ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோ முதலீடுகளில் அபாய மேலாண்மை உத்திகளை மேம்படுத்தும்.
- செயற்கை நுண்ணறிவு மற்றும் இயந்திர கற்றல் பயன்பாடு: ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோ வர்த்தகத்தில் செயற்கை நுண்ணறிவு மற்றும் இயந்திர கற்றலைப் பயன்படுத்தும்.
பிரபலமான ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோவில்
பல ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோ சந்தையில் தீவிரமாக முதலீடு செய்து வருகின்றன. அவற்றில் சில:
- **Bridgewater Associates:** உலகின் மிகப்பெரிய ஹெட்ஜ் நிதிகளில் ஒன்று, கிரிப்டோ ஆராய்ச்சி மற்றும் முதலீட்டில் ஈடுபட்டுள்ளது.
- **Renaissance Technologies:** கணித அடிப்படையிலான வர்த்தக உத்திகளுக்கு பெயர் பெற்றது, கிரிப்டோ சந்தையில் வர்த்தகம் செய்கிறது.
- **Citadel:** ஒரு பெரிய ஹெட்ஜ் நிதி, கிரிப்டோ வர்த்தகம் மற்றும் முதலீட்டில் ஈடுபட்டுள்ளது.
- **Point72 Asset Management:** ஸ்டீவ் கோஹென் நிறுவனர், கிரிப்டோ முதலீட்டில் தீவிரமாக உள்ளது.
- **Pantera Capital:** கிரிப்டோகரன்சிகளில் முதலீடு செய்வதில் கவனம் செலுத்தும் ஒரு முதலீட்டு நிறுவனம்.
- Galaxy Digital: கிரிப்டோகரன்சி மற்றும் பிளாக்செயின் தொழில்நுட்பத்தில் கவனம் செலுத்தும் ஒரு நிதி நிறுவனம்.
- CoinFund: Web3 மற்றும் கிரிப்டோகரன்சி நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யும் நிறுவனம்.
முடிவுரை
கிரிப்டோகரன்சிகள் ஹெட்ஜ் நிதிகளின் செயல்பாட்டில் ஒரு புரட்சியை ஏற்படுத்தியுள்ளன. கிரிப்டோ சந்தை வேகமாக வளர்ந்து வருவதால், ஹெட்ஜ் நிதிகள் இந்தத் துறையில் தொடர்ந்து முக்கிய பங்கு வகிக்கும். சவால்களை எதிர்கொண்டு, வாய்ப்புகளைப் பயன்படுத்திக் கொள்வதன் மூலம், ஹெட்ஜ் நிதிகள் கிரிப்டோ எதிர்காலத்தில் வெற்றிபெற முடியும். கிரிப்டோகரன்சிகள் மற்றும் ஹெட்ஜ் நிதிகள் ஒருவருக்கொருவர் எவ்வாறு பயனளிக்க முடியும் என்பதைப் புரிந்துகொள்வது முதலீட்டாளர்கள் மற்றும் தொழில் வல்லுநர்களுக்கு முக்கியமானது.
கிரிப்டோகரன்சி பிளாக்செயின் வர்த்தகம் முதலீடு நிதி சந்தை பகுப்பாய்வு ஆபத்து மேலாண்மை சட்ட ஒழுங்குமுறை தொழில்நுட்பம் நிறுவன முதலீடு பரவலாக்கப்பட்ட நிதி ஸ்டேபிள்காயின் NFTs Web3 செயற்கை நுண்ணறிவு இயந்திர கற்றல் பிளாக்செயின் பகுப்பாய்வு
பரிந்துரைக்கப்பட்ட எதிர்கால சந்தை பதிவு தளங்கள்
| தளம் | எதிர்கால செயல்பாடுகள் | பதிவு |
|---|---|---|
| Binance Futures | 125x வரை மூலதனம், USDⓈ-M ஒப்பந்தங்கள் | இங்கு பதிவு செய்யவும் |
| Bybit Futures | நிரந்தர தலைகீழ் ஒப்பந்தங்கள் | வணிகத்தை தொடங்கு |
| BingX Futures | நகல் வணிகம் | BingX இல் சேர் |
| Bitget Futures | USDT உறுதியான ஒப்பந்தங்கள் | கணக்கை திற |
| BitMEX | கிரிப்டோ சந்தை, 100x வரை மூலதனம் | BitMEX |
நமது சமூகத்தில் சேர்க்கை
@strategybin என்ற Telegram சேனலுக்கு குழுசேர்க்கை செய்து மேலும் தகவல்களைப் பெறுங்கள். சிறந்த இலாப தளங்கள் – இங்கு பதிவு செய்யவும்.
நமது சமூகத்தில் பங்கேற்கவும்
@cryptofuturestrading என்ற Telegram சேனலுக்கு குழுசேர்க்கை செய்து பகுப்பாய்வு, இலவச சமிக்ஞைகள் மற்றும் மேலும் தகவல்களைப் பெறுங்கள்!