ஆப்ஷன் டிரேடிங்

1. 1. ஆப்ஷன் டிரேடிங்: தொடக்கநிலையாளர்களுக்கான ஒரு விரிவான வழிகாட்டி

கிரிப்டோகரன்சி சந்தையில் ஆப்ஷன் டிரேடிங் என்பது ஒரு சிக்கலான, ஆனால் அதிக லாபம் தரக்கூடிய ஒரு முறையாகும். இது, ஒரு குறிப்பிட்ட சொத்தை, ஒரு குறிப்பிட்ட விலையில், ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்திற்குள் வாங்கவோ அல்லது விற்கவோ உரிமையை வழங்குகிறது, ஆனால் கடமை அல்ல. இந்த வழிகாட்டி, ஆப்ஷன் டிரேடிங்கின் அடிப்படைகளை விளக்குகிறது, அதன் நன்மைகள், அபாயங்கள், உத்திகள் மற்றும் கிரிப்டோகரன்சி சந்தையில் எவ்வாறு செயல்படுகிறது என்பதை ஆராய்கிறது.

1. 1. 1. ஆப்ஷன்கள் என்றால் என்ன?

ஆப்ஷன்கள் என்பது ஒரு ஒப்பந்தமாகும். இது வாங்குபவருக்கு ஒரு குறிப்பிட்ட சொத்தை (கிரிப்டோகரன்சி போன்றவை) ஒரு குறிப்பிட்ட விலையில் (ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ்) ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்திற்குள் வாங்கவோ (கால் ஆப்ஷன்) அல்லது விற்கவோ (புட் ஆப்ஷன்) உரிமை அளிக்கிறது. ஆனால், ஆப்ஷனைப் பயன்படுத்த வேண்டிய கட்டாயம் இல்லை.

• **கால் ஆப்ஷன் (Call Option):** சொத்தின் விலை உயரும் என்று நீங்கள் நினைத்தால், ஒரு கால் ஆப்ஷனை வாங்கலாம். விலை உயர்ந்தால், நீங்கள் ஆப்ஷனைப் பயன்படுத்தி சொத்தை ஸ்ட்ரைக் பிரைஸில் வாங்கி, சந்தை விலையில் விற்கலாம்.
• **புட் ஆப்ஷன் (Put Option):** சொத்தின் விலை குறையும் என்று நீங்கள் நினைத்தால், ஒரு புட் ஆப்ஷனை வாங்கலாம். விலை குறைந்தால், நீங்கள் ஆப்ஷனைப் பயன்படுத்தி சொத்தை ஸ்ட்ரைக் பிரைஸில் விற்று, சந்தை விலையில் வாங்கலாம்.

1. 1. 1. ஆப்ஷன் டிரேடிங்கின் முக்கிய கூறுகள்

• **சொத்து (Underlying Asset):** இது ஆப்ஷன் ஒப்பந்தத்தின் அடிப்படையாகும். கிரிப்டோகரன்சி சந்தையில், இது பொதுவாக பிட்காயின் (Bitcoin), எத்தீரியம் (Ethereum) போன்ற கிரிப்டோகரன்சிகளாக இருக்கும்.
• **ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ் (Strike Price):** இது ஆப்ஷனைப் பயன்படுத்த சொத்தை வாங்கவோ அல்லது விற்கவோ வேண்டிய விலை.
• **காலாவதி தேதி (Expiration Date):** இது ஆப்ஷன் ஒப்பந்தம் செல்லுபடியாகும் கடைசி தேதி. இந்த தேதிக்குப் பிறகு, ஆப்ஷன் காலாவதியாகிவிடும்.
• **பிரீமியம் (Premium):** ஆப்ஷனை வாங்க செலுத்த வேண்டிய விலை. இது சந்தை நிலவரங்கள், சொத்தின் விலையில் ஏற்படும் ஏற்ற இறக்கங்கள் மற்றும் காலாவதி தேதி போன்ற காரணிகளைப் பொறுத்தது.
• **ஆப்ஷன் வாங்குபவர் (Option Buyer):** ஆப்ஷனை வாங்குபவர், ஸ்ட்ரைக் பிரைஸில் சொத்தை வாங்கவோ அல்லது விற்கவோ உரிமை பெற்றுள்ளார்.
• **ஆப்ஷன் விற்பவர் (Option Seller/Writer):** ஆப்ஷனை விற்பவர், ஆப்ஷன் வாங்குபவருக்கு உரிமை வழங்குகிறார். அவருக்கு ஆப்ஷன் பயன்படுத்தப்பட்டால், சொத்தை வாங்கவோ அல்லது விற்கவோ கடமை உள்ளது.

1. 1. 1. ஆப்ஷன் டிரேடிங்கின் நன்மைகள்

• **குறைந்த முதலீடு:** ஆப்ஷன் டிரேடிங்கில், சொத்தை நேரடியாக வாங்குவதை விட குறைவான முதலீடு போதுமானது.
• **அதிக லாபம்:** சரியான கணிப்புகளுடன், ஆப்ஷன் டிரேடிங் மூலம் அதிக லாபம் ஈட்ட முடியும்.
• **ரிஸ்க் மேலாண்மை:** ஆப்ஷன்கள், உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை பாதுகாக்க ஒரு சிறந்த கருவியாக செயல்படும்.
• **சந்தை திசை கணிப்பு:** சந்தையின் திசையை சரியாக கணித்து லாபம் ஈட்டலாம். தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு (Technical Analysis) மற்றும் அடிப்படை பகுப்பாய்வு (Fundamental Analysis) ஆகியவை சந்தை திசையை கணிக்க உதவும்.

1. 1. 1. ஆப்ஷன் டிரேடிங்கின் அபாயங்கள்

• **சிக்கலானது:** ஆப்ஷன் டிரேடிங் ஒரு சிக்கலான முறையாகும், அதை புரிந்து கொள்ள நிறைய அறிவு தேவை.
• **கால இழப்பு:** ஆப்ஷன்கள் காலாவதியாகும் போது, அவற்றின் மதிப்பு இழக்கப்படலாம்.
• **அதிக ரிஸ்க்:** தவறான கணிப்புகள் அதிக இழப்புகளுக்கு வழிவகுக்கும்.
• **சந்தை ஏற்ற இறக்கம்:** கிரிப்டோகரன்சி சந்தையின் அதிக ஏற்ற இறக்கம் ஆப்ஷன் டிரேடிங்கில் அதிக அபாயத்தை ஏற்படுத்தும்.

1. 1. 1. கிரிப்டோகரன்சி ஆப்ஷன் டிரேடிங்: ஒரு கண்ணோட்டம்

கிரிப்டோகரன்சி ஆப்ஷன் டிரேடிங், பாரம்பரிய நிதிச் சந்தைகளில் உள்ள ஆப்ஷன் டிரேடிங்கை ஒத்தது, ஆனால் சில முக்கிய வேறுபாடுகள் உள்ளன. கிரிப்டோகரன்சி சந்தை 24/7 செயல்படும் சந்தையாகும், மேலும் இது அதிக ஏற்ற இறக்கம் கொண்டது.

• **பிரபலமான கிரிப்டோ ஆப்ஷன் எக்ஸ்சேஞ்ச்கள்:** Binance Options, Deribit, OKEx போன்ற தளங்கள் கிரிப்டோ ஆப்ஷன் டிரேடிங்கை வழங்குகின்றன.
• **கிரிப்டோ ஆப்ஷன்களின் வகைகள்:** கிரிப்டோகரன்சிகளில் பல்வேறு வகையான ஆப்ஷன்கள் உள்ளன, அவை அமெரிக்கன் ஆப்ஷன்கள் (American Options) மற்றும் ஐரோப்பிய ஆப்ஷன்கள் (European Options) போன்றவை.
• **கிரிப்டோ ஆப்ஷன் விலை நிர்ணயம்:** கிரிப்டோ ஆப்ஷன்களின் விலை, சொத்தின் விலை, ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ், காலாவதி தேதி, வட்டி விகிதம் மற்றும் சந்தை ஏற்ற இறக்கம் போன்ற காரணிகளைப் பொறுத்தது. பிளாக்-ஸ்கோல்ஸ் மாதிரி (Black-Scholes Model) போன்ற விலை நிர்ணய மாதிரிகள் பயன்படுத்தப்படுகின்றன.

1. 1. 1. ஆப்ஷன் டிரேடிங் உத்திகள்

• **கவர்டு கால் (Covered Call):** உங்களிடம் ஏற்கனவே ஒரு சொத்து இருந்தால், ஒரு கால் ஆப்ஷனை விற்று கூடுதல் வருமானம் ஈட்டலாம்.
• **புட் ஸ்ப்ரெட் (Put Spread):** இரண்டு புட் ஆப்ஷன்களை வாங்கி விற்பதன் மூலம் ரிஸ்க் மற்றும் லாபத்தை கட்டுப்படுத்தலாம்.
• **கால் ஸ்ப்ரெட் (Call Spread):** இரண்டு கால் ஆப்ஷன்களை வாங்கி விற்பதன் மூலம் ரிஸ்க் மற்றும் லாபத்தை கட்டுப்படுத்தலாம்.
• **ஸ்ட்ராடில் (Straddle):** ஒரு கால் மற்றும் ஒரு புட் ஆப்ஷனை ஒரே ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ் மற்றும் காலாவதி தேதியுடன் வாங்குவதன் மூலம் சந்தையின் ஏற்ற இறக்கத்திலிருந்து லாபம் ஈட்டலாம்.
• **ஸ்ட்ராங்கிள் (Strangle):** வெவ்வேறு ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ்களுடன் ஒரு கால் மற்றும் ஒரு புட் ஆப்ஷனை வாங்குவதன் மூலம் சந்தையின் பெரிய ஏற்ற இறக்கத்திலிருந்து லாபம் ஈட்டலாம்.

1. 1. 1. கிரிப்டோ ஆப்ஷன் டிரேடிங்கில் பயன்படுத்தப்படும் கருவிகள் மற்றும் தொழில்நுட்பங்கள்

• **வர்த்தக தளங்கள் (Trading Platforms):** MetaTrader போன்ற வர்த்தக தளங்கள் ஆப்ஷன் டிரேடிங்கிற்கான கருவிகளை வழங்குகின்றன.
• **சார்ட் பகுப்பாய்வு (Chart Analysis):** TradingView போன்ற தளங்கள் சார்ட் பகுப்பாய்வு கருவிகளை வழங்குகின்றன.
• **ஆட்டோமேட்டட் டிரேடிங் (Automated Trading):** bots மற்றும் APIகளைப் பயன்படுத்தி தானியங்கி வர்த்தகம் செய்யலாம்.
• **போர்ட்ஃபோலியோ மேலாண்மை கருவிகள் (Portfolio Management Tools):** உங்கள் ஆப்ஷன் போர்ட்ஃபோலியோவை கண்காணிக்கவும், நிர்வகிக்கவும் உதவும் கருவிகள்.
• **டேட்டா அனலிட்டிக்ஸ் (Data Analytics):** சந்தை தரவுகளை பகுப்பாய்வு செய்து, வர்த்தக முடிவுகளை எடுக்க உதவும் கருவிகள்.

1. 1. 1. கிரிப்டோ ஆப்ஷன் டிரேடிங்கிற்கான வணிக அளவு பகுப்பாய்வு

• **சந்தை அளவு (Market Size):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தை தொடர்ந்து வளர்ந்து வருகிறது. CoinMarketCap மற்றும் CoinGecko போன்ற தளங்களில் சந்தை அளவு பற்றிய தகவல்களைப் பெறலாம்.
• **திரவத்தன்மை (Liquidity):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தையில் திரவத்தன்மை முக்கியமானது. அதிக திரவத்தன்மை கொண்ட சந்தைகளில் வர்த்தகம் செய்வது நல்லது.
• **சந்தை பங்கேற்பாளர்கள் (Market Participants):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தையில் தனிப்பட்ட வர்த்தகர்கள், நிறுவன முதலீட்டாளர்கள் மற்றும் சந்தை உருவாக்குபவர்கள் (Market Makers) உள்ளனர்.
• **ஒழுங்குமுறை (Regulation):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தையில் ஒழுங்குமுறை இன்னும் வளர்ச்சியில் உள்ளது.
• **போட்டி (Competition):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் எக்ஸ்சேஞ்ச்களுக்கு இடையே போட்டி அதிகரித்து வருகிறது.

1. 1. 1. கிரிப்டோ ஆப்ஷன் டிரேடிங்கில் உள்ள அபாயங்களை குறைப்பதற்கான வழிகள்

• **நிறுத்த இழப்பு ஆணைகள் (Stop-Loss Orders):** உங்கள் இழப்புகளை கட்டுப்படுத்த நிறுத்த இழப்பு ஆணைகளை பயன்படுத்தவும்.
• **டைவர்சிஃபிகேஷன் (Diversification):** உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை பல்வேறு சொத்துக்களில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் ரிஸ்க் குறைக்கலாம்.
• **சந்தை ஆராய்ச்சி (Market Research):** சந்தையைப் பற்றி முழுமையாக ஆராய்ச்சி செய்து, அதன் போக்குகளைப் புரிந்து கொள்ளுங்கள்.
• **கல்வி (Education):** ஆப்ஷன் டிரேடிங் பற்றி தொடர்ந்து கற்றுக்கொள்ளுங்கள். Coursera, Udemy போன்ற தளங்களில் ஆன்லைன் படிப்புகள் உள்ளன.
• **ரிஸ்க் மேலாண்மை (Risk Management):** உங்கள் ரிஸ்க் திறனை அறிந்து, அதற்கு ஏற்ப வர்த்தகம் செய்யுங்கள்.

1. 1. 1. எதிர்கால போக்குகள்

• **டிஜிட்டல் சொத்து வழித்தோன்றல்கள் (Digital Asset Derivatives):** கிரிப்டோகரன்சி வழித்தோன்றல்களின் வளர்ச்சி அதிகரிக்கும்.
• **நிறுவன முதலீடுகள் (Institutional Investments):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தையில் நிறுவன முதலீடுகள் அதிகரிக்கும்.
• **ஒழுங்குமுறை தெளிவு (Regulatory Clarity):** கிரிப்டோ ஆப்ஷன் சந்தையில் ஒழுங்குமுறை தெளிவு ஏற்படும்.
• **டெக்னாலஜி முன்னேற்றங்கள் (Technological Advancements):** புதிய தொழில்நுட்பங்கள் ஆப்ஷன் டிரேடிங்கை எளிதாக்கும்.
• **டிஃபை (DeFi) ஒருங்கிணைப்பு (DeFi Integration):** DeFi (Decentralized Finance) தளங்களுடன் ஆப்ஷன் டிரேடிங் ஒருங்கிணைக்கப்படும்.

ஆப்ஷன் டிரேடிங் என்பது ஒரு சக்திவாய்ந்த கருவியாகும், ஆனால் அது ஆபத்துகள் நிறைந்தது. சரியான அறிவு, உத்திகள் மற்றும் ரிஸ்க் மேலாண்மை மூலம், கிரிப்டோகரன்சி சந்தையில் வெற்றிகரமாக வர்த்தகம் செய்யலாம்.

கிரிப்டோகரன்சி பிளாக்செயின் டிஜிட்டல் சொத்துக்கள் வர்த்தகம் முதலீடு நிதிச் சந்தைகள் ஆப்ஷன் கால் ஆப்ஷன் புட் ஆப்ஷன் ஸ்ட்ரைக் பிரைஸ் காலாவதி தேதி பிரீமியம் அமெரிக்கன் ஆப்ஷன்கள் ஐரோப்பிய ஆப்ஷன்கள் தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு அடிப்படை பகுப்பாய்வு பிளாக்-ஸ்கோல்ஸ் மாதிரி Binance Options Deribit OKEx MetaTrader TradingView bots API CoinMarketCap CoinGecko Coursera Udemy DeFi

பரிந்துரைக்கப்பட்ட எதிர்கால சந்தை பதிவு தளங்கள்

தளம்	எதிர்கால செயல்பாடுகள்	பதிவு
Binance Futures	125x வரை மூலதனம், USDⓈ-M ஒப்பந்தங்கள்	இங்கு பதிவு செய்யவும்
Bybit Futures	நிரந்தர தலைகீழ் ஒப்பந்தங்கள்	வணிகத்தை தொடங்கு
BingX Futures	நகல் வணிகம்	BingX இல் சேர்
Bitget Futures	USDT உறுதியான ஒப்பந்தங்கள்	கணக்கை திற
BitMEX	கிரிப்டோ சந்தை, 100x வரை மூலதனம்	BitMEX

நமது சமூகத்தில் சேர்க்கை

@strategybin என்ற Telegram சேனலுக்கு குழுசேர்க்கை செய்து மேலும் தகவல்களைப் பெறுங்கள். சிறந்த இலாப தளங்கள் – இங்கு பதிவு செய்யவும்.

நமது சமூகத்தில் பங்கேற்கவும்

@cryptofuturestrading என்ற Telegram சேனலுக்கு குழுசேர்க்கை செய்து பகுப்பாய்வு, இலவச சமிக்ஞைகள் மற்றும் மேலும் தகவல்களைப் பெறுங்கள்!