Funding Rate график

1. 1. Funding Rate График: Полное Руководство для Новичков

Funding Rate (ставка финансирования) – это ключевой элемент функционирования бессрочных фьючерсов на криптовалюты. Понимание этого механизма критически важно для успешной торговли на рынке деривативов. В этой статье мы подробно рассмотрим, что такое Funding Rate, как она рассчитывается, как интерпретировать график Funding Rate, и как использовать эту информацию в своей торговой стратегии.

Что такое Funding Rate?

В отличие от традиционных фьючерсных контрактов, которые имеют дату экспирации, бессрочные фьючерсы не имеют фиксированного срока истечения. Чтобы поддерживать связь цены фьючерса с спотовой ценой базового актива (например, Bitcoin), используется механизм Funding Rate. По сути, Funding Rate – это периодическая выплата между трейдерами, зависящая от разницы между ценой фьючерса и спотовой ценой.

Цель Funding Rate – удержать цену фьючерса как можно ближе к спотовой цене. Если цена фьючерса выше спотовой, трейдеры, открывшие длинные позиции (ставящие на рост цены), платят трейдерам, открывшим короткие позиции (ставящие на падение цены). И наоборот, если цена фьючерса ниже спотовой, короткие позиции платят длинным.

Как рассчитывается Funding Rate?

Формула расчета Funding Rate может незначительно отличаться в зависимости от биржи, но общая логика остается неизменной. Наиболее распространенная формула выглядит следующим образом:

Funding Rate = (Премия/Базис) * Фиксированный коэффициент

• **Премия/Базис (Premium/Basis):** Это разница между ценой фьючерса и спотовой ценой, выраженная в процентах.

   *   Положительный базис: Цена фьючерса > Спотовая цена.
   *   Отрицательный базис: Цена фьючерса < Спотовая цена.

• **Фиксированный коэффициент:** Это константа, установленная биржей, которая определяет размер выплаты. Обычно она составляет 0.01% (для некоторых бирж может быть и другой).

Например, если цена фьючерса Bitcoin составляет $30,000, а спотовая цена $29,500, то базис равен 1.69% ( ($30,000 - $29,500) / $29,500 * 100). Если фиксированный коэффициент составляет 0.01%, то Funding Rate будет равна 0.0169%. В этом случае длинные позиции заплатят коротких позиций 0.0169% от их позиции.

Важно отметить, что Funding Rate рассчитывается и выплачивается периодически, обычно каждые 8 часов. Выплаты происходят в той же криптовалюте, в которой торгуется фьючерсный контракт.

График Funding Rate: Что он показывает?

График Funding Rate отображает историю изменения ставки финансирования во времени. Он предоставляет ценную информацию о настроениях рынка, силе тренда и потенциальных точках разворота. Обычно график Funding Rate выглядит как линия, показывающая процентное значение ставки финансирования для каждого периода времени (например, каждые 8 часов).

Основные элементы, которые можно выделить на графике Funding Rate:

• **Положительные значения:** Указывают на то, что цена фьючерса выше спотовой цены, и длинные позиции платят коротким. Это свидетельствует о бычьих настроениях на рынке фьючерсов.
• **Отрицательные значения:** Указывают на то, что цена фьючерса ниже спотовой цены, и короткие позиции платят длинным. Это свидетельствует о медвежьих настроениях на рынке фьючерсов.
• **Величина Funding Rate:** Чем выше абсолютное значение Funding Rate, тем сильнее разрыв между ценой фьючерса и спотовой ценой. Высокая положительная Funding Rate может указывать на перекупленность рынка, а высокая отрицательная Funding Rate – на перепроданность.
• **Изменение Funding Rate:** Изменения Funding Rate во времени могут указывать на изменение настроений рынка. Например, снижение положительной Funding Rate может сигнализировать о снижении бычьего импульса.

Как использовать график Funding Rate в торговле?

График Funding Rate может быть полезным инструментом для трейдеров, использующих различные стратегии. Вот несколько примеров:

• **Определение перекупленности/перепроданности:** Высокая положительная Funding Rate может указывать на то, что рынок перекуплен, и может быть хорошей точкой для открытия коротких позиций. Высокая отрицательная Funding Rate может указывать на то, что рынок перепродан, и может быть хорошей точкой для открытия длинных позиций. Важно сочетать это с другими индикаторами, такими как индекс относительной силы (RSI) и дивергенция MACD.
• **Выбор стороны сделки:** Если вы ожидаете, что разрыв между ценой фьючерса и спотовой ценой сохранится, вы можете выбрать сторону сделки в зависимости от Funding Rate. Например, если Funding Rate положительная и вы ожидаете, что цена фьючерса продолжит расти, вы можете открыть длинную позицию.
• **Оценка риска:** Funding Rate может влиять на прибыльность вашей торговли. Если вы открываете длинную позицию, и Funding Rate положительная, вы будете платить комиссию за поддержание своей позиции. Это может уменьшить вашу прибыль.
• **Арбитраж:** Трейдеры могут использовать разницу между ценой фьючерса и спотовой ценой для арбитража. Например, если цена фьючерса значительно выше спотовой, трейдер может купить спот и одновременно продать фьючерс, чтобы получить прибыль. Однако, необходимо учитывать комиссии и Funding Rate.
• **Стратегия "Carry Trade":** Использование отрицательной Funding Rate для получения дохода. Открытие длинной позиции, когда Funding Rate отрицательная, приносит доход за счет выплат от коротких позиций. Эта стратегия требует внимательного управления рисками, так как рынок может развернуться.

Риски и ограничения использования Funding Rate

Несмотря на свою полезность, использование Funding Rate в торговле имеет свои риски и ограничения:

• **Не является гарантией:** Funding Rate не является гарантией того, что цена фьючерса изменится в определенном направлении. Рынок может быть иррациональным, и цена может двигаться против ваших ожиданий.
• **Комиссии:** Выплаты Funding Rate могут уменьшить вашу прибыль, особенно если вы держите позицию в течение длительного времени.
• **Манипуляции:** Крупные игроки могут манипулировать ценой фьючерса, чтобы повлиять на Funding Rate.
• **Зависимость от биржи:** Формула расчета Funding Rate и фиксированный коэффициент могут отличаться в зависимости от биржи.
• **Влияние спотовой цены:** Funding Rate напрямую зависит от спотовой цены, которая может быть волатильной, особенно на криптовалютном рынке.

Инструменты и ресурсы для анализа Funding Rate

Существует множество инструментов и ресурсов, которые могут помочь вам анализировать график Funding Rate:

• **TradingView:** Популярная платформа для технического анализа, которая предоставляет графики Funding Rate для различных криптовалютных бирж. Технический анализ на TradingView
• **Bybt:** Веб-сайт, специализирующийся на данных о бессрочных фьючерсах, включая графики Funding Rate, открытый интерес и ликвидации. Анализ открытого интереса Bybt
• **CoinGlass:** Еще один веб-сайт, предоставляющий данные о бессрочных фьючерсах и Funding Rate.
• **API бирж:** Многие криптовалютные биржи предоставляют API, которые позволяют вам получать данные о Funding Rate в режиме реального времени.
• **Скринеры фьючерсов:** Инструменты, которые позволяют вам фильтровать фьючерсные контракты по различным критериям, включая Funding Rate.

Заключение

График Funding Rate – это ценный инструмент для трейдеров, торгующих бессрочными фьючерсами на криптовалюты. Понимание того, как рассчитывается Funding Rate, как интерпретировать график, и как использовать эту информацию в своей торговой стратегии, может помочь вам принимать более обоснованные решения и повысить свою прибыльность. Однако, важно помнить о рисках и ограничениях использования Funding Rate и сочетать ее анализ с другими инструментами и индикаторами. Постоянное обучение и адаптация к изменяющимся рыночным условиям являются ключевыми факторами успеха в торговле криптовалютами.

Дополнительные ресурсы

• Управление рисками в криптоторговле
• Психология трейдинга
• Стратегии торговли на пробой уровня
• Использование скользящих средних в торговле
• Фигуры технического анализа
• Анализ объемов торгов для подтверждения тренда
• Стратегия торговли по тренду
• Стратегия торговли на откатах
• Стратегия торговли на дивергенциях
• Стратегия торговли по новостям
• Стратегия торговли по паттернам
• Стратегия торговли на волатильности
• Стратегия торговли на корреляциях
• Стратегия торговли на фракталах
• Стратегия торговли по индикатору стохастик
• Стратегия торговли по индикатору RSI
• Стратегия торговли по индикатору MACD
• Стратегия торговли по полосам Боллинджера
• Стратегия торговли по уровням Фибоначчи
• Стратегия торговли по японским свечам
• Стратегия торговли по графическим паттернам
• Стратегия торговли по формациям Price Action
• Стратегия торговли по дельта-нейтральному хеджированию
• Стратегия торговли по арбитражу между биржами
• Стратегия торговли по внутридневным колебаниям
• Стратегия торговли по долгосрочным трендам

Рекомендуемые платформы для торговли фьючерсами

Платформа	Особенности фьючерсов	Регистрация
Binance Futures	Плечо до 125x, USDⓈ-M контракты	Зарегистрироваться
Bybit Futures	Вечные обратные контракты	Начать торговлю
BingX Futures	Торговля по копиям	Присоединиться к BingX
Bitget Futures	Контракты с гарантией USDT	Открыть счет
BitMEX	Криптовалютная платформа, плечо до 100x	BitMEX

Присоединяйтесь к нашему сообществу

Подпишитесь на Telegram-канал @strategybin для получения дополнительной информации. Лучшие платформы для заработка – зарегистрируйтесь сейчас.

Участвуйте в нашем сообществе

Подпишитесь на Telegram-канал @cryptofuturestrading, чтобы получать аналитику, бесплатные сигналы и многое другое!