صيغة التصفية
- دليل المبتدئين لتداول العقود الآجلة للعملات الرقمية: فهم صيغة التصفية
مقدمة إلى العقود الآجلة للعملات الرقمية
العقود الآجلة للعملات الرقمية هي اتفاقيات لشراء أو بيع عملة رقمية بسعر محدد في تاريخ مستقبلي. على عكس شراء العملة الرقمية مباشرة، تسمح لك العقود الآجلة بالمضاربة على سعر العملة الرقمية دون امتلاكها فعليًا. هذا يوفر فرصًا لتحقيق أرباح في الأسواق الصاعدة والهابطة. تعتبر العقود الآجلة أداة مالية معقدة، لذا من الضروري فهمها جيدًا قبل البدء في التداول. هذا الدليل سيركز على جانب مهم جدًا في تداول العقود الآجلة: صيغة التصفية.
ما هي صيغة التصفية؟
صيغة التصفية (Funding Rate) هي آلية تستخدمها بورصات العقود الآجلة للحفاظ على ربط سعر العقود الآجلة بالسعر الفوري (Spot Price) للعملة الرقمية الأساسية. ببساطة، تهدف إلى منع العقود الآجلة من الانحراف بشكل كبير عن سعر السوق الفوري.
إذا كان سعر العقود الآجلة أعلى من السعر الفوري، فإن الصيغة ستكون سلبية. وهذا يعني أن حاملي العقود الآجلة (الذين اشتروا العقود) سيدفعون رسومًا للمباعين (الذين باعوا العقود).
إذا كان سعر العقود الآجلة أقل من السعر الفوري، فإن الصيغة ستكون إيجابية. وهذا يعني أن المباعين سيدفعون رسومًا للمشترين.
هذه الرسوم يتم تبادلها بشكل دوري، عادة كل 8 ساعات، وتعتمد على حجم مركزك (قيمة العقد الذي تحتفظ به) وعلى الصيغة نفسها.
كيف يتم حساب صيغة التصفية؟
تختلف صيغة الحساب بين البورصات، ولكنها عادةً ما تعتمد على الفرق بين سعر العقود الآجلة والسعر الفوري، بالإضافة إلى معدل فائدة مرجعي. إليك صيغة مبسطة:
- Funding Rate = (Premium Basis - Funding Rate Previous) * Funding Factor**
- **Premium Basis:** الفرق بين سعر العقود الآجلة والسعر الفوري.
- **Funding Rate Previous:** صيغة التصفية في الفترة السابقة.
- **Funding Factor:** عامل يستخدم لتعديل الصيغة، وغالبًا ما يكون صغيرًا (مثل 0.01).
- مثال:**
لنفترض أن:
- سعر العقود الآجلة للبيتكوين: 30,500 دولار
- السعر الفوري للبيتكوين: 30,000 دولار
- Funding Rate Previous: 0.001%
- Funding Factor: 0.01
Premium Basis = (30,500 - 30,000) / 30,000 = 0.0167 (1.67%)
Funding Rate = (0.0167 - 0.001) * 0.01 = 0.00157 (0.157%)
في هذه الحالة، ستكون صيغة التصفية 0.157%، وسيدفع حاملو العقود الآجلة (المشترون) 0.157% من قيمة مركزهم للمباعين.
تأثير صيغة التصفية على تداولك
- **التكلفة:** صيغة التصفية يمكن أن تضيف تكلفة إضافية لتداولك، خاصة إذا كنت تحتفظ بمركز مفتوح لفترة طويلة.
- **الفرص:** يمكن أن توفر صيغة التصفية فرصًا للمتداولين الذين يتوقعون اتجاهًا معينًا في السوق. على سبيل المثال، إذا كنت تتوقع أن يرتفع سعر البيتكوين، فقد تكون مستعدًا لدفع صيغة تصفية سلبية للاحتفاظ بمركز شراء.
- **إدارة المخاطر:** يجب أن تأخذ صيغة التصفية في الاعتبار عند إدارة المخاطر. يمكن أن تؤثر بشكل كبير على أرباحك وخسائرك.
خطوات عملية لتداول العقود الآجلة مع مراعاة صيغة التصفية
1. **اختر بورصة عقود آجلة موثوقة:** ابحث عن بورصة تقدم عقودًا آجلة للعملات الرقمية التي تهتم بها، وتوفر معلومات واضحة حول صيغة التصفية. 2. **افهم صيغة التصفية الخاصة بالبورصة:** تأكد من فهم كيفية حساب صيغة التصفية على البورصة التي اخترتها. 3. **راقب صيغة التصفية بانتظام:** تحقق من صيغة التصفية قبل وبعد فتح مركز. 4. **ضع في اعتبارك صيغة التصفية في استراتيجيتك:** قم بتضمين تكلفة صيغة التصفية في حساباتك عند تحديد نقاط الدخول والخروج. 5. **استخدم أدوات إدارة المخاطر:** استخدم وقف الخسارة و أوامر جني الأرباح للحد من خسائرك وحماية أرباحك. 6. **تعلم المزيد عن التحليل الفني و التحليل الأساسي** لفهم أفضل لحركة السوق. 7. **ابدأ بمبالغ صغيرة:** لا تخاطر بأكثر مما يمكنك تحمل خسارته. 8. **استمر في التعلم:** تداول العقود الآجلة يتطلب تعلمًا مستمرًا.
أدوات مفيدة
- **حاسبات صيغة التصفية:** تقدم بعض البورصات حاسبات صيغة التصفية لمساعدتك في تقدير الرسوم التي ستدفعها أو تتلقاها.
- **الرسوم البيانية:** توفر بعض البورصات رسومًا بيانية لصيغة التصفية على مدار الوقت.
تحذيرات مهمة
- **الرافعة المالية:** تداول العقود الآجلة يتضمن الرافعة المالية، والتي يمكن أن تزيد من أرباحك وخسائرك. كن حذرًا جدًا عند استخدام الرافعة المالية.
- **التقلبات:** أسعار العملات الرقمية متقلبة للغاية. كن مستعدًا لخسارة أموالك.
- **الأمان:** حافظ على أمان الحساب الخاص بك عن طريق استخدام كلمات مرور قوية وتمكين المصادقة الثنائية.
- **الضرائب:** تذكر أن أرباح تداول العملات الرقمية تخضع لضرائب العملات الرقمية.
خاتمة
صيغة التصفية هي جانب مهم من تداول العقود الآجلة للعملات الرقمية. من خلال فهم كيفية عملها وكيفية تأثيرها على تداولك، يمكنك اتخاذ قرارات تداول أكثر استنارة وتقليل مخاطرك. تذكر دائمًا أن التداول ينطوي على مخاطر، لذا قم دائمًا بإجراء بحثك الخاص واستشر مستشارًا ماليًا إذا لزم الأمر. استكشف أيضًا مفاهيم مثل المضاربة السريعة للعقود الآجلة و التحوط لتعزيز فهمك.
---
- محتوى الإحالة:**
- إخلاء المسؤولية:** هذه المقالة هي لأغراض تعليمية فقط وليست نصيحة مالية. تداول العقود الآجلة ينطوي على مخاطر كبيرة، وقد تخسر أموالك. يجب عليك دائمًا إجراء بحثك الخاص وطلب المشورة من مستشار مالي مؤهل قبل اتخاذ أي قرارات تداول. الاستثمار في العملات الرقمية محفوف بالمخاطر، وقد لا يكون مناسبًا لجميع المستثمرين. تذكر أن الأداء السابق ليس مؤشرًا على النتائج المستقبلية. يجب عليك فهم المخاطر التي تنطوي عليها قبل التداول. تداول العقود الآجلة يتطلب فهمًا جيدًا للأسواق المالية، بما في ذلك حجم التداول، والتحليل الفني، وإدارة المخاطر. لا تستثمر أكثر مما يمكنك تحمل خسارته.
انضم إلى أفضل بورصات العملات الرقمية
هل أنت مستعد لبدء تداول العقود الآجلة للعملات الرقمية؟ سجل في البورصات الرائدة أدناه لفتح مكافآت حصرية، رسوم منخفضة، وأدوات تداول متقدمة. سواء كنت مبتدئًا أو متداولًا متمرسًا، توفر هذه المنصات كل ما تحتاجه للنجاح في عالم العقود الآجلة للعملات الرقمية السريع الخطى.
| البورصة | المزايا | التسجيل |
|---|---|---|
| Binance | أكبر بورصة عالمية، أكثر من 500 عملة، رافعة مالية تصل إلى 125x | سجل الآن - خصم 10% على الرسوم |
| Bybit | سيولة عالية، أدوات رسوم بيانية متقدمة، رافعة مالية تصل إلى 100x | ابدأ التداول - مكافأة ترحيبية |
| BingX | تداول النسخ، واجهة سهلة الاستخدام، مكافآت حصرية | انضم إلى BingX - مكافأة تصل إلى 100 دولار |
| Bitget | منصة عقود آجلة قوية، تداول عالي السرعة | افتح حسابًا - استرداد الرسوم |
| BitMEX | رائدة في العقود الآجلة للعملات الرقمية، رافعة مالية تصل إلى 100x | سجل - عرض خاص |
اربح من خلال برامج الإحالة
هل ترغب في رفع مستوى تجربتك في العملات الرقمية؟ انضم إلى برامج الإحالة التالية لكسب مكافآت من خلال دعوة الآخرين للتداول:
ابدأ اليوم
لا تفوت الفرصة! سجل الآن للوصول إلى منصات تداول متطورة، قم بتأمين حسابك، وابدأ التداول بثقة. تابعنا على Telegram للحصول على أحدث نصائح التداول والتحديثات: @Crypto_futurestrading.
⚠️ *تداول العملات الرقمية ينطوي على مخاطر. استثمر فقط ما يمكنك تحمل خسارته.* ⚠️