Derivativy

Деривативы: Полное руководство для начинающих в мире криптовалют

Деривативы – это финансовые инструменты, стоимость которых зависит от стоимости другого актива. В контексте криптовалют это могут быть биткоин, эфир, лайткоин и другие цифровые активы. На первый взгляд, деривативы могут показаться сложными, но понимание их принципов работы открывает новые возможности для трейдинга и управления рисками. Эта статья предназначена для новичков и предоставит всесторонний обзор мира криптодеривативов, с акцентом на криптофьючерсы.

1. Что такое деривативы?

В своей основе, дериватив – это контракт между двумя или более сторонами, стоимость которого "выводится" (derive) из стоимости базового актива. Вместо того, чтобы покупать или продавать сам актив, трейдеры торгуют контрактом, отражающим его цену. Это позволяет получать прибыль от изменения цены актива, не владея им напрямую.

Существуют различные типы деривативов, наиболее распространенные из которых:

**Фьючерсы (Futures):** Соглашение о покупке или продаже актива по заранее определенной цене в определенную дату в будущем. Криптофьючерсы являются наиболее популярным типом деривативов в криптопространстве.
**Опционы (Options):** Контракт, дающий право, но не обязанность, купить или продать актив по определенной цене в определенный срок.
**Свопы (Swaps):** Соглашение об обмене денежными потоками в будущем, основанное на различных переменных, таких как процентные ставки или цены активов.
**Форварды (Forwards):** Аналогичны фьючерсам, но торгуются вне биржи (OTC) и обычно более гибкие с точки зрения условий контракта.

1. Почему трейдеры используют деривативы?

Существует несколько причин, по которым трейдеры используют деривативы:

**Спекуляция:** Деривативы позволяют трейдерам делать ставки на будущее направление цены актива, не владея им. Это позволяет получать прибыль от как растущих, так и падающих рынков. Например, используя шортинг фьючерсов, можно заработать на падении цены.
**Хеджирование:** Деривативы могут использоваться для снижения риска, связанного с владением базовым активом. Например, майнер биткоина может продать фьючерсы на биткоин, чтобы зафиксировать цену продажи будущей добычи и защититься от падения цены. Это называется хеджирование рисков.
**Кредитное плечо (Leverage):** Деривативы часто предлагают кредитное плечо, что позволяет трейдерам контролировать большую позицию с меньшим капиталом. Хотя кредитное плечо может увеличить прибыль, оно также увеличивает риски. Понимание управления рисками критически важно при использовании кредитного плеча.
**Доступ к рынкам:** Деривативы могут предоставить доступ к рынкам, которые в противном случае были бы недоступны.

1. Криптофьючерсы: Подробный обзор

Криптофьючерсы – это контракты на покупку или продажу криптовалюты по заранее определенной цене в определенную дату в будущем. Они торгуются на специализированных криптобиржах, таких как Binance, Bybit, OKX и другие.

- Ключевые характеристики криптофьючерсов:**

**Базовый актив:** Криптовалюта, на которую заключен контракт (например, Bitcoin, Ethereum).
**Цена исполнения (Strike Price):** Цена, по которой актив будет куплен или продан в будущем.
**Дата истечения срока действия (Expiration Date):** Дата, когда контракт истекает и должен быть исполнен.
**Размер контракта (Contract Size):** Количество базового актива, которое представляет собой один контракт.
**Кредитное плечо (Leverage):** Коэффициент, который позволяет трейдерам контролировать большую позицию с меньшим капиталом.
**Маржа (Margin):** Залог, который трейдер должен внести для открытия и поддержания позиции. Существуют типы маржи, такие как изолированная маржа и кросс-маржа.
**Финансирование (Funding Rate):** Периодические выплаты между трейдерами, основанные на разнице между спотовой ценой и ценой фьючерса.

- Типы криптофьючерсов:**

**Бессрочные фьючерсы (Perpetual Futures):** Не имеют даты истечения срока действия и позволяют трейдерам удерживать позиции неограниченно долго, выплачивая или получая финансирование. Это самый популярный тип криптофьючерсов.
**Квартальные/Ежемесячные фьючерсы (Quarterly/Monthly Futures):** Имеют фиксированную дату истечения срока действия (например, каждый квартал или каждый месяц).

1. Как торговать криптофьючерсами?

Торговля криптофьючерсами требует понимания основных принципов работы рынка и управления рисками. Вот основные шаги:

1. **Выбор биржи:** Выберите надежную криптобиржу, предлагающую торговлю фьючерсами. Учитывайте комиссии, ликвидность, доступные инструменты и безопасность. 2. **Регистрация и верификация:** Зарегистрируйтесь на бирже и пройдите процедуру верификации KYC (Know Your Customer). 3. **Пополнение счета:** Пополните свой счет криптовалютой или фиатными деньгами. 4. **Выбор контракта:** Выберите фьючерсный контракт на интересующую вас криптовалюту. 5. **Определение размера позиции и кредитного плеча:** Определите размер позиции и кредитное плечо, которые вы хотите использовать. Помните, что высокое кредитное плечо увеличивает риски. 6. **Размещение ордера:** Разместите ордер на покупку (Long) или продажу (Short). Существуют различные типы ордеров, такие как лимитный ордер, рыночный ордер и стоп-лосс ордер. 7. **Мониторинг позиции:** Постоянно мониторьте свою позицию и корректируйте ее в соответствии с вашими стратегиями и рыночной ситуацией. 8. **Закрытие позиции:** Закройте свою позицию, когда достигнете желаемой прибыли или хотите ограничить убытки.

1. Управление рисками при торговле криптофьючерсами

Торговля криптофьючерсами сопряжена с высоким риском. Важно использовать стратегии управления рисками, чтобы защитить свой капитал. Вот некоторые из них:

**Стоп-лосс ордера:** Используйте стоп-лосс ордера, чтобы автоматически закрыть свою позицию, если цена достигнет определенного уровня убытка. Стоп-лосс трейлинг может быть эффективным инструментом.
**Размер позиции:** Не рискуйте более чем небольшим процентом своего капитала на одну сделку. Рекомендуется не рисковать более 1-2% от общего капитала.
**Кредитное плечо:** Будьте осторожны с использованием кредитного плеча. Высокое кредитное плечо может быстро увеличить ваши убытки.
**Диверсификация:** Не кладите все яйца в одну корзину. Диверсифицируйте свой портфель, торгуя разными криптовалютами и используя разные стратегии.
**Изучите рынок:** Перед тем, как торговать, изучите рынок, проанализируйте графики и новости. Используйте технический анализ и фундаментальный анализ.
**Эмоциональный контроль:** Не позволяйте эмоциям влиять на ваши торговые решения.

1. Стратегии торговли криптофьючерсами

Существует множество стратегий торговли криптофьючерсами. Вот некоторые из них:

**Скальпинг (Scalping):** Совершение множества небольших сделок для получения небольшой прибыли с каждой сделки.
**Дневная торговля (Day Trading):** Открытие и закрытие позиций в течение одного торгового дня.
**Свинг-трейдинг (Swing Trading):** Удержание позиций в течение нескольких дней или недель.
**Позиционная торговля (Position Trading):** Удержание позиций в течение нескольких месяцев или лет.
**Арбитраж (Arbitrage):** Использование разницы в ценах на разных биржах для получения прибыли.
**Парный трейдинг (Pair Trading):** Торговля двумя коррелирующими активами.
**Использование индикаторов технического анализа:** Использование таких индикаторов, как MACD, RSI, Полосы Боллинджера для определения точек входа и выхода.
**Анализ объемов торгов:** Использование объема торгов для подтверждения трендов и определения силы движения цены.
**Анализ структуры рынка:** Изучение паттернов графиков и уровней поддержки и сопротивления.

1. Заключение

Деривативы, особенно криптофьючерсы, предлагают мощные инструменты для трейдинга и управления рисками в мире криптовалют. Однако они также сопряжены с высоким риском. Прежде чем начать торговать, важно тщательно изучить принципы работы деривативов, разработать стратегию управления рисками и постоянно совершенствовать свои знания и навыки. Помните, что торговля на финансовых рынках требует дисциплины, терпения и постоянного обучения. Изучайте анализ фундаментальных факторов криптовалют и следите за новостями рынка. Криптовалютный трейдинг - сложная, но потенциально прибыльная деятельность.

Платформа	Особенности фьючерсов	Регистрация
Binance Futures	Плечо до 125x, USDⓈ-M контракты	Зарегистрироваться
Bybit Futures	Вечные обратные контракты	Начать торговлю
BingX Futures	Торговля по копиям	Присоединиться к BingX
Bitget Futures	Контракты с гарантией USDT	Открыть счет
BitMEX	Криптовалютная платформа, плечо до 100x	BitMEX

Derivativy

Рекомендуемые платформы для торговли фьючерсами

Присоединяйтесь к нашему сообществу

Участвуйте в нашем сообществе

Навигация