Mark price

Материал из cryptofutures.trading
Перейти к навигации Перейти к поиску

Mark Price: Что Это и Зачем Нужно Трейдерам Фьючерсов?

Mark price — это ключевой показатель на криптофьючерсных платформах, который отображает **текущую цену актива** для расчета маржи и предотвращения просадки по позициям. Он играет важную роль в **маржинальной торговле** (Маржинальная торговля), особенно для трейдеров, работающих с лонгами или шортами. В этой статье мы разберемся, как формируется mark price, где он используется и как его анализируют новички.

---

      1. 1. Основные Определения

- **Mark Price (Цена по Марке)**: Средневзвешенная цена актива, рассчитанная на основе технических данных и цен других платформ. Используется для оценки текущей стоимости позиции. - **Spot Price (Цена на спот-рынке)**: Текущая рыночная цена актива в спот-торговле. Может отличаться от mark price из-за Арбитража или временной задержки. - **Funding Rate (Фьюдинг-рейт)**: Фьюдинг-рейт влияет на разницу между mark price и ценой фьючерса.

---

      1. 2. Зачем Нужен Mark Price?

Mark price служит основой для: - **Расчета маржи**: Платформы используют его для определения, достаточно ли средств у трейдера для удержания позиции (см. Маржинальный уровень). - **Ликвидации позиций**: Если mark price меняется так, что Margin Level падает ниже ликвидационной цены, позиция закрывается. - **Предотвращения арбитражных аномалий**: Избегает ситуации, когда цена фьючерса сильно отклоняется от спота.

Пример: Предположим, вы открыли шорт BTC/USD по цене 60 000 долларов. Если mark price поднимется до 61 000, ваш Маржинальный уровень упадет. Если он достигнет уровня ликвидации (например, 80%), позиция закроется.

---

      1. 3. Как Рассчитывается Mark Price?

Формула зависит от биржи, но обычно включает: - **Средневзвешенную цену** по нескольким биржам (например, Binance Futures использует данные от Binance Spot и других платформ). - **Арбитражную цену**: Учитывает разницу между Фьючерсные контракты и спот-рынком.

Пример расчета на Binance: ``` Mark Price = (Weighted Average of Binance Spot Price + OKX Spot Price + CoinGecko Price) / 3 ``` На BitMEX mark price может быть основан на индексе, который включает Технический анализ и объемы.

---

      1. 4. Разница между Mark Price и Spot Price

| Параметр | Mark Price | Spot Price | |-------------------|----------------------------|-----------------------------| | **Назначение** | Для маржинальных расчетов | Текущая рыночная цена | | **Источники данных** | Несколько платформ | Одна биржа | | **Динамика** | Сглаженная, устойчива к спекуляциям | Может колебаться резко |

---

      1. 5. Где Увидеть Mark Price?

На платформах фьючерсов mark price отображается в разделе: - **Панель торговли**: Например, в Binance Futures она показана рядом с текущей ценой. - **Статус позиции**: В разделе Маржинальный уровень mark price влияет на расчет Margin Level.

---

      1. 6. Как Mark Price Влияет на Трейдинг?
        1. a. **Маржинальный контроль**

Если mark price движется против вашей позиции, платформа автоматически снижает маржинальный уровень. Например: - Вы открыли лонг ETH по 3000 USD, используя Леверидж 10x. - Если mark price упадет на 20%, ваш Margin Level достигнет критического уровня, и позиция будет ликвидирована.

        1. b. **Стратегии с mark price**

- **Хеджирование**: Используйте mark price для оценки Хеджирование рисков между спотом и фьючерсом. - **Арбитраж**: Покупайте актив на спот-рынке и продавайте фьючерс, если mark price выше спота (и наоборот).

        1. c. **Анализ объема**

Изучение Торговый объема на фьючерсных платформах помогает предсказать, как mark price повлияет на цену. Например, резкий рост объемов на шорте может привести к коррекции mark price вниз.

---

      1. 7. Примеры Работы с Mark Price
        1. Сценарий 1: Лонг позиция

- Вы купили BTC/USD по 60 000 USD с leverage 5x. - Mark price падает до 55 000 USD. - Ваш Margin Level: (55 000 / 60 000) * 100 = 91,67%. - Если mark price упадет до 50 000 USD (маржинальный уровень 83%), платформа начнет ликвидировать позицию.

        1. Сценарий 2: Фьюдинг-рейт и mark price

Если Фьюдинг-рейт положительный, mark price будет выше цены спота. Это привлекает шортов, чтобы снизить разницу.

---

      1. 8. Какие Биржи Используют Mark Price?

- **Binance Futures**: Рассчитывает mark price через Binance Spot и другие данные. - **Bybit**: Использует индекс, включающий Технический анализ и сделки на платформе. - **OKX**: Средневзвешенная цена с множеством источников.

    • Важно:** Проверяйте формулу mark price на вашей бирже, так как алгоритмы могут различаться.

---

      1. 9. Советы Новичкам

1. **Отслеживайте mark price**: Используйте индикаторы или уведомления, если mark price приближается к ликвидационной цене. 2. **Избегайте чрезмерного leverage**: Высокий Леверидж ускоряет снижение Margin Level при отрицательном движении mark price. 3. **Анализируйте фьюдинг-рейт**: Если он высокий, mark price может колебаться сильнее.

---

      1. 10. Рекомендуемые Статьи для Дальнейшего Изучения

- Маржинальная торговля: Подробно о механике маржи. - Ликвидация позиции: Как избежать убытков из-за mark price. - Фьюдинг-рейт: Как он влияет на mark price и цены фьючерсов. - Технический анализ: Как прогнозировать движения mark price. - Хеджирование рисков: Стратегии, использующие mark price. - Арбитраж: Использование разницы между mark и spot price. - Лонг позиция и Шорт позиция: Как mark price влияет на прибыльность. - Торговый объем: Анализ данных для прогнозирования mark price.

---


Рекомендуемые платформы для фьючерсов

Платформа Особенности фьючерсов Регистрация
Binance Futures Плечо до 125x, контракты USDⓈ-M Зарегистрироваться сейчас
Bybit Futures Обратные бессрочные контракты Начать торговлю
BingX Futures Копировальная торговля фьючерсами Присоединиться к BingX
Bitget Futures Контракты с маржой USDT Открыть счет
BitMEX Crypto Trading Platform up to 100x leverage - спот торговля со 100х плечом BitMEX

Присоединяйтесь к сообществу

Подпишитесь на Telegram-канал @strategybin для получения дополнительной информации. Самая прибыльная криптоплатформа - зарегистрируйтесь здесь.

Участвуйте в нашем сообществе

Подпишитесь на Telegram-канал @cryptofuturestrading для анализа, бесплатных сигналов и многого другого!

Источник — https://cryptofutures.trading/ru/index.php?title=Mark_price&oldid=3493